11月24日，2023金牛企業(yè)可持續(xù)發(fā)展論壇暨第一屆國(guó)新杯·ESG金牛獎(jiǎng)?lì)C獎(jiǎng)典禮成功舉辦。會(huì)上，由嘉實(shí)基金、國(guó)新咨詢與中國(guó)證券報(bào)聯(lián)合推出的《ESG投資助推上市公司高質(zhì)量發(fā)展》白皮書隆重發(fā)布。該白皮書詳細(xì)闡述了國(guó)內(nèi)ESG治理及投資的現(xiàn)狀與未來(lái)，對(duì)未來(lái)國(guó)內(nèi)ESG市場(chǎng)的挑戰(zhàn)與機(jī)遇進(jìn)行了展望，并提出了一系列切實(shí)可行的措施和建議。嘉實(shí)基金表示，希望通過(guò)白皮書的發(fā)布，能夠持續(xù)推動(dòng)資本市場(chǎng)各參與方對(duì)ESG理念的認(rèn)同，賦能上市公司高質(zhì)量發(fā)展。

01

ESG賦能綠色金融

助力上市公司高質(zhì)量發(fā)展

回顧近些年來(lái)，面對(duì)百年未有之大變局，ESG理念日漸成為國(guó)際共識(shí)。而在中國(guó)式現(xiàn)代化發(fā)展的新格局下，ESG理念高度契合國(guó)家戰(zhàn)略對(duì)高質(zhì)量和可持續(xù)發(fā)展的要求，逐漸成為市場(chǎng)各個(gè)參與方共同關(guān)注的焦點(diǎn)話題。

剛剛召開(kāi)的2023年中央金融工作會(huì)議指出，要堅(jiān)持把金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)作為根本宗旨，“把更多金融資源用于促進(jìn)科技創(chuàng)新、先進(jìn)制造、綠色發(fā)展和中小微企業(yè)，大力支持實(shí)施創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)發(fā)展戰(zhàn)略、區(qū)域協(xié)調(diào)發(fā)展戰(zhàn)略，確保國(guó)家糧食和能源安全等”。會(huì)議強(qiáng)調(diào)，要做好科技金融、綠色金融、普惠金融、養(yǎng)老金融、數(shù)字金融“五篇大文章”。

而ESG理念所倡導(dǎo)的綠色、可持續(xù)、社會(huì)正向效益等核心理念與這些戰(zhàn)略規(guī)劃高度契合，尤其ESG已初步形成了完整、成熟、量化可比的框架體系，因此ESG體系可以發(fā)揮引導(dǎo)資源配置和價(jià)值發(fā)現(xiàn)的積極作用，支持社會(huì)資金共同促進(jìn)科技創(chuàng)新、先進(jìn)制造、綠色發(fā)展和中小微企業(yè)等的發(fā)展。同時(shí)ESG作為全球相對(duì)共識(shí)的價(jià)值體系，也可有助于國(guó)內(nèi)金融市場(chǎng)高水平開(kāi)放。

嘉實(shí)基金總經(jīng)理經(jīng)雷在會(huì)上表示，ESG為資本市場(chǎng)高質(zhì)量發(fā)展提供了具象化的工具和體系，也逐步成為資產(chǎn)管理行業(yè)的共識(shí)。當(dāng)下，國(guó)內(nèi)資產(chǎn)管理行業(yè)ESG體系建設(shè)提速，資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)開(kāi)始強(qiáng)化對(duì)綠色、低碳和可持續(xù)發(fā)展的認(rèn)知，應(yīng)用ESG評(píng)價(jià)等工具持續(xù)完善投資理念和流程，引導(dǎo)資金積極布局與可持續(xù)發(fā)展目標(biāo)相一致的商業(yè)領(lǐng)域。嘉實(shí)基金期待與資本市場(chǎng)各參與者共同構(gòu)建和完善ESG生態(tài)體系，在服務(wù)國(guó)家戰(zhàn)略、推動(dòng)創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)發(fā)展和經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型升級(jí)等方面發(fā)揮更大功能效用，推進(jìn)我國(guó)上市公司、金融市場(chǎng)向負(fù)責(zé)任、可持續(xù)的方向共同進(jìn)步。

根據(jù)《ESG投資助推上市公司高質(zhì)量發(fā)展》白皮書中的數(shù)據(jù)來(lái)看，近年來(lái)，上市公司正在積極主動(dòng)擁抱ESG理念，ESG報(bào)告披露率近年來(lái)加速提升。2022年，A股ESG報(bào)告披露率為34%，較2021年增加3%，披露公司數(shù)量為1741家，同比2021年增加18%。在披露率大幅上升的同時(shí)，上市公司在環(huán)境、社會(huì)責(zé)任、公司治理各項(xiàng)關(guān)鍵議題方面的表現(xiàn)均有所改善，治理水平也在穩(wěn)步提升。具體看來(lái)，環(huán)境績(jī)效方面，截至2023財(cái)年，約13.3%的A股上市公司披露了范圍一或范圍二的碳排放情況，上升趨勢(shì)穩(wěn)定。公司治理維度，設(shè)有ESG治理架構(gòu)企業(yè)的比例從2021財(cái)年開(kāi)始加速上升，兩年從2.8%的比例提升至12.9%。

02

多方合力

構(gòu)建更完善的ESG生態(tài)體系

相較于海外，我國(guó)ESG投資仍處于發(fā)展初期，踐行ESG理念，更需要多方共同努力，才能建立起更完善的ESG生態(tài)體系。此次白皮書的編制者：嘉實(shí)基金、國(guó)新咨詢和中國(guó)證券報(bào)，強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)合發(fā)揮各自優(yōu)勢(shì)輸出的研究成果，也有望為資本市場(chǎng)和企業(yè)價(jià)值發(fā)現(xiàn)或風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估提供新視角。

其中嘉實(shí)基金是國(guó)內(nèi)公募基金ESG先行者和深度踐行者，早在2018年就組建了專職ESG研究部，率先形成本土化ESG評(píng)價(jià)體系。目前，嘉實(shí)基金已經(jīng)構(gòu)建起覆蓋全市場(chǎng)的本土化ESG數(shù)據(jù)和投研系統(tǒng)，并已將ESG投研成果系統(tǒng)性納入投資研究、策略構(gòu)建、風(fēng)險(xiǎn)管理、盡責(zé)管理等各投研流程。其中，嘉實(shí)基金ESG評(píng)分體系已覆蓋A股+港股7000余家上市公司，通過(guò)對(duì)100多個(gè)細(xì)分指標(biāo)的持續(xù)追蹤，形成對(duì)上市公司ESG狀態(tài)的深度理解與認(rèn)知。

隨著ESG基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的完善，嘉實(shí)在過(guò)去幾年積極開(kāi)展ESG產(chǎn)品化實(shí)踐，在境內(nèi)外推出了一系列涵蓋不同資產(chǎn)類別、不同策略類型的ESG主題產(chǎn)品。此外，嘉實(shí)基金也與多家ESG指數(shù)公司合作，應(yīng)用嘉實(shí)ESG數(shù)據(jù)成果發(fā)布了多個(gè)ESG指數(shù)，在以寬基ESG指數(shù)為核心的基礎(chǔ)上，形成了涵蓋行業(yè)和主題ESG指數(shù)的立體化布局，積極儲(chǔ)備ESG投資策略，持續(xù)推動(dòng)ESG研究在投資端的轉(zhuǎn)化。

國(guó)新咨詢作為中國(guó)國(guó)新的全資一級(jí)子公司，公司業(yè)務(wù)領(lǐng)域涵蓋資訊傳播、ESG咨詢、國(guó)資國(guó)企改革發(fā)展等全流程服務(wù)，以積極服務(wù)我國(guó)ESG建設(shè)為重點(diǎn)，以提升核心競(jìng)爭(zhēng)力、加快壯大運(yùn)營(yíng)實(shí)力為基礎(chǔ)，整合研究力量，組建專業(yè)化團(tuán)隊(duì)，依托人才優(yōu)勢(shì)以及在經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展、量化分析、評(píng)級(jí)、ESG等方面的豐富實(shí)踐經(jīng)歷，持續(xù)深耕ESG領(lǐng)域，為推動(dòng)健全具有中國(guó)特色的ESG生態(tài)體系貢獻(xiàn)力量。

此次嘉實(shí)基金、國(guó)新咨詢和中國(guó)證券報(bào)共同編制的《ESG投資助推上市公司高質(zhì)量發(fā)展》白皮書，在闡述國(guó)內(nèi)ESG治理及投資現(xiàn)狀與未來(lái)的同時(shí)，重點(diǎn)結(jié)合政策監(jiān)管與資本市場(chǎng)對(duì)于ESG投資的推動(dòng)作用、上市公司信息披露的規(guī)范化與治理水平的優(yōu)化，分析并評(píng)估了國(guó)內(nèi)ESG發(fā)展情況與面臨的關(guān)鍵痛點(diǎn)。在報(bào)告結(jié)尾，在國(guó)家戰(zhàn)略、業(yè)務(wù)需求、與資金關(guān)注三個(gè)維度下對(duì)未來(lái)國(guó)內(nèi)ESG市場(chǎng)的挑戰(zhàn)與機(jī)遇進(jìn)行了展望。

*風(fēng)險(xiǎn)提示：基金投資需謹(jǐn)慎。投資人應(yīng)當(dāng)閱讀《基金合同》《招募說(shuō)明書》《產(chǎn)品資料概要》等法律文件，了解基金的風(fēng)險(xiǎn)收益特征，特別是特有風(fēng)險(xiǎn)，并根據(jù)自身投資目的、投資經(jīng)驗(yàn)、資產(chǎn)狀況等判斷是否和自身風(fēng)險(xiǎn)承受能力相適應(yīng)?；鸸芾砣顺兄Z以誠(chéng)實(shí)信用、謹(jǐn)慎盡責(zé)的原則管理和運(yùn)用基金資產(chǎn)，但不保證基金一定盈利或本金不受損失。過(guò)往業(yè)績(jī)不預(yù)示其未來(lái)業(yè)績(jī)，其他基金業(yè)績(jī)不構(gòu)成本基金業(yè)績(jī)的保證。